SEC执法行动针对ISS的传票合规问题

Institutional Shareholder Services（ISS）因拒绝全面配合监管机构的文件调取要求，正面临美国证券交易委员会（SEC）的执法行动。该诉讼旨在通过法院强制令，迫使ISS履行其在今年7月收到的行政传票义务。

SEC于2026年9月4日向美国宾夕法尼亚东区联邦地区法院提起诉讼。监管机构表示，由于ISS未能提供相关记录，严重阻碍了其依据联邦证券法进行的调查与监督工作。这一案件重新将监管目光聚焦于这家代理投票咨询公司的运营合规性上。

代理建议引发更广泛的监管关注

除了具体的合规争议外，ISS在影响企业股东投票方面的巨大影响力也使其处于风口浪尖。ISS控制了全球约一半的代理投票外包市场。他同时指出，近期业界对该公司在环境、社会和治理（ESG）议题上的立场存在批评声音。

与此同时，Matthew Sigel等人士也将讨论范围扩大至整个代理顾问行业。他提到了Glass Lewis关于董事会性别多元化目标的相关建议，以及VanEck要求基金经理对推翻Glass Lewis建议进行解释的政策。这些评论表明，ISS和Glass Lewis均被置于更广泛的行业辩论之中。

尽管Elon Musk此前曾批评过代理顾问及被动基金结构的影响力，但本次SEC执法的核心焦点在于传票合规，而非具体代理建议内容的对错。目前，SEC正寻求司法手段以获取其尚未收到的关键信息。